"Morgan Stanley": прогнози, анализи, рейтинг, ревюта и адреси

2024 Автор: Howard Calhoun | [email protected]. Последно модифициран: 2024-01-09 14:07

Morgan Stanley е най-голямата банка в света. Тя е основана от Хенри Морган през 1939 г. и преименувана на търговска банка през 2008 г. Основните й дейности са операции с корпоративни ценни книжа, управление на активи, потребителско кредитиране (чрез направление Discovery Card). Офиси и дъщерни дружества са представени в 42 страни по света, включително Русия.

Предишна история

През 1932 г. в Съединените щати влиза в сила Законът на Глас-Стигъл, забраняващ на банките да инвестират. В резултат на това J. P. Morgan & Co. Трябваше да се реорганизирам и да създам институция, занимаваща се изключително с инвестиционна дейност. И така, на 16 септември 1935 г. банка Morgan Stanley се появява в САЩ.

Постижения

През годините на работа организацията развива не само инвестиционни дейности, но и други области:

• През 1964 г. MS създава модел за анализ на финансовите пазари.
• През 1967 г. банката отваря първия си клон в Париж. През същата годинасделка за изкупуване на Brooks Harvey & Co. Inc., което позволи на финансовата институция да навлезе на пазара на недвижими имоти.
• От 1971 г. банката започва работа в областта на борсовата търговия и след 15 години пуска собствени акции на първичния пазар.
• През 1997 г. има сливане с Dean Witter Discover, която се занимава с издаване на банкови карти и предоставяне на брокерски услуги. Впоследствие тези платежни инструменти бяха използвани от кредитната институция за предоставяне на потребителски заеми. Но през декември 2006 г. Morgan Stanley обяви, че преместват Discovery Card в отделна компания.

2008 финансова криза

Morgan Stanley е една от институциите, засегнати от кризата от 2008 г. Инвестициите в хедж фондове за 2 седмици донесоха 128,1 милиарда долара загуби. Тогава заемът от FRS в размер на 107,3 милиарда долара помогна на банката да избегне фалит. През септември същата година японската банка Mitsubishi UF J Finance изкупи 21% дял в Morgan Stanley.

22.09.2008 беше обявено, че MS ще стане конвенционална банкова корпорация, регулирана от Фед. През януари 2009 г. американската банка Morgan Stanley, заедно със Citigroup, започна да организира MSSB, компания за управление на богатство за големи клиенти. Повечето от акциите (51%), както и опция с право за закупуване на останалия дял принадлежат на MS.

Morgan Stanley: RCB прогноза

MS Bank състави списък с фирми, чиито корпоративни права са били засегнати от излизането на Обединеното кралство от ЕС. Това решение предизвика срив на фондовите пазари напо света. На 24 юни инвеститорите започнаха панически да продават корпоративните си права, прехвърляйки инвестиции в по-сигурни активи. Според предварителните оценки глобалните пазари са загубили $3 трилиона.

Аналитиците са съставили списък с организации, чиито акции са поевтинели почти три пъти незаслужено. Тя включва 28 компании, включително големи производствени предприятия от различни сектори на икономиката, чиято дейност практически не се влияе от европейския пазар.

Например, корпоративните права на Alphabet, която притежава Google, намаляха с 4% (685,2$). Според прогнозите на анализаторите пазарната цена на акциите може да се повиши до $856 за акция заради насърчаването на рекламния бизнес и запазването на предимствата на Google, което дори резултатите от гласуването на СБ няма да повлияят. Подобни прогнози са предвидени и за Amazon.com и Apple, които са надолу съответно с 4,2% и 2,8%. В бъдеще цената може да се повиши до $800 и $120 на акция.

Що се отнася до спада в цените на корпоративните права на автомобилния производител Ferrari, според анализатори спадът ще бъде компенсиран от високия износ извън еврозоната. Списъкът включва и производителя на бонбони Starbucks. Но за тази компания Bank Morgan Stanley дава положителна перспектива. Печалбата от продажби на британския пазар е само 3% от общите приходи. Следователно обезценяването на паунда няма да повлияе на финансовите резултати на компанията.

Въпреки това, по-ниските цени за корпоративните права на световните ИТ гиганти са чудесна възможност за инвеститоритезакупуване на ликвидни ценни книжа на атрактивна цена. Желаещите да инвестират в по-дълъг срок могат да придобият корпоративни права на кредитни институции. Когато ситуацията се стабилизира, акциите на Morgan Stanley и Bank of America ще поскъпнат.

Корпоративните права на американските комунални услуги е нежелателно да се придобиват. Тази инвестиция има смисъл само на фона на нестабилността на пазара. Те вече показват високо ниво на свръхкупуване и практически няма потенциал за повишаване.

Ликвидация на бизнес

През 2015 г. американска банка се съгласи да продаде единици на Global Oil Merchant на Castleton CI LLC. Подробностите по сделката не бяха оповестени. Известно е само, че цената е била от порядъка на 1-1,5 милиарда долара. Участниците все още не са получили одобрение от регулаторните органи на САЩ и ЕС. Предишните опити на финансовата институция да продаде актива се провалиха. Включително сделката с Роснефт АД не се осъществи.

Morgan Stanley Bank (Москва)

Morgan Stanley оперира на вътрешния пазар от 1994 г. в области като инвестиционно консултиране, поемане на акции (поставяне на акции на Лукойл, Газпром, AFK, Pyaterochka, Rosneft, Evraz и др.), развитие, предоставяне на ипотеки. През 2006 г. американска банка дори участва в организацията на City Mortgage Bank, но след година и половина пусна активите за продажба.

руски ООО Morgan StanleyБанка“е регистрирана в средата на 2005г. Повече от половината от активите (68%) принадлежат на нерезиденти. Организацията е насочена към работа с юридически лица. Банката не приема депозити от физически лица, но показва висок оборот по кореспондентски сметки, което от своя страна се отразява във висока бизнес активност.

Работни зони

Morgan Stanley Bank оперира чрез поделения и клонове по целия свят, предоставяйки на клиентите набор от финансови услуги, включително:

• Управление на корпоративни права: капитализация (публикуване на акции, застраховател), консултиране (при сливания и придобивания, преструктуриране, финансиране на проекти), обменни дейности, управление на риска, инвестиционни дейности.
• Предоставяне на брокерски услуги и инвестиционни съвети на частни инвеститори.
• Управление на институционални и частни активи, сделки с ценни книжа с фиксиран доход.

Analytics

В началото на 2016 г. американска банка рязко влоши прогнозата си за обменния курс на рублата. По предварителни данни курсът на долара през първото тримесечие на 2016 г. трябваше да бъде 82 рубли, през второто - 83 рубли, а през третото - 85 рубли. Но с нарастването на световните цени на петрола прогнозата на Morgan Stanley за рублата през юли се промени към по-добро. Според прогнозите на анализаторите за 2016 г. БВП на страната ще намалее само с 0,6%. Това се дължи на факта, че икономиката на страната през третото тримесечие показа нулев темп на растеж, а през четвъртото ще започне да расте. Очаква се да се стигне до две намаления на лихвата за рефинансиране9,5% до края на тази година.

Дейности в RF

Единственият офис на Morgan Stanley Bank се намира в Москва. Притежава лицензи на професионален участник в RZB, разрешение за извършване на банкови операции, дилърска, брокерска и депозитарна дейност. В края на 2015 г. активите на банката възлизат на 20,89 милиарда рубли, а собственият капитал - 4,59 милиарда.

Основни постижения в работата на банката:

• 1996: пласиране на акции на Газпром на чуждестранна борса ($429 милиона).
• 2002: банката участва в издаването на акции на Лукойл в размер на $350 милиона.

• 2003:

  - финансова институция участва в най-голямото придобиване на TNK, BP и Sidanco (6,75 милиарда долара);

  - финансовата институция предоставя най-големия заем на Газпром в размер на 1,75 милиарда долара;- банката участва в процеса на продажба на Telnor 100% от акциите на Kombelga.

• 2005: Morgan Saenley Bank действа като главен застраховател на AFK Sistema в IPO на стойност 1,55 милиарда долара; Pyatorochka - 598 милиона долара; Евраз - $422 милиона.